A股迎來10月開門紅 創業板指漲超3%

10月9日，A股迎來10月開門紅，創業板指漲超3%，蘋果概念大漲超4%，半導體、新能源車、國產芯片等科技板塊漲幅居前，高升科技、金力泰、新宙邦等個股漲超10%。

消息面上，雖然華為和蘋果公司均未正式宣布新品發布時間，但外界預計，蘋果將在10月14日發布iPhone12系列手機，華為也將在10月發布Mate40系列手機。

機構認為，制造業的產業升級、科技創新仍是中期主線，“十四五”主題行情或為風險偏好催化劑?？萍脊扇匀皇歉鞔髾C構的心頭好，建議重點關注消費電子、計算機、新能源汽車、5G、芯片、半導體等。投資科技基金最重要的就是賽道要押對，其次最好具有較好的風控能力，并且一定要采用止損等交易策略，不能光靠基金經理。

科技股利好不斷 華為、蘋果都有大事

假期期間，科技股利好不斷：

1、華為海思招聘公眾號消息，華為海思已啟動2021屆博士招聘，面向2020年1月1日-2021年12月31日期間畢業于國內外高校的應屆博士生，工作地點包括北京、上海、深圳、東莞、武漢、西安、成都、杭州、南京、蘇州等國內主要城市。

2、雖然華為和蘋果公司均未正式宣布新品發布時間，但外界預計，蘋果將在10月發布iPhone12系列手機，華為也將發布Mate40系列手機。

有媒體報道稱蘋果將推中國版iPhone 12，不支持5G，或賣4400元。蘋果今年可能針對中國市場用戶推出定制版的iPhone12，而這只是局限在入門版的機型上，其會進行一些功能性上的縮水，這樣可以換來更便宜的售價。

據悉，iPhone12系列將會有四款產品，它們分別是iPhone12、iPhone12Pro、iPhone12ProMax、iPhone12mini。它們的價格跨度還是比較大的，分別為：6957元、9126元、10036元、5499元。由于5G的加入可以說iPhone12系列的價格提升了很多，不過值得注意的是iPhone12系列增加了mini款。也就是說低配版，據悉iPhone12mini搭載的處理器為蘋果B14，比較蘋果A14處理器而言，在各方面要縮水很多。

華創證券指出，在超過10億的存量iPhone用戶中，持有2017年及更早機型的iPhone用戶占72%，潛在換機需求可期。iPhone12可能成為近些年來最受歡迎的iPhone，新機零部件備貨將有雙位數成長。

受眾多消息影響，恒生科技指數同樣大漲，行情數據顯示，自10月5日港股重新開市算起，至10月8日收盤，該指數連續4個交易日上漲，累計漲幅高達5.97%。半導體板塊的高偉電子漲幅近20%，華虹半導體也跟隨大漲。美股的半導體股票也紛紛大漲，半導體和芯片股票超威半導體、英偉達、高通、科天半導體、應用材料等股票紛紛大漲。

機構認為，十月開門紅行情下，國內消費電子上升趨勢不變，疊加蘋果、華為為主導的換機潮將持續引爆國內電子消費市場，建議投資者可適度布局消費電子板塊，場內投資者可通過場內交易買賣電子ETF及時高拋低吸，逐步建倉，靜待這場遲到但未缺席的消費電子盛宴。

科技創新仍是中期主線

制造業的產業升級、科技創新仍是中期主線，“十四五”主題行情或為風險偏好催化劑。今年以來高端制造業盈利能力和投資增速不斷改善，直接利好“機器替代人”的機械行業，此外，技術進步也是推動投資的重要力量，5G創新周期，新能源汽車和光伏產業的技術進步，也有望對行業投資及企業利潤形成支撐。

行業配置方面，科技消費股仍然是各大機構的心頭好，此外，多家機構還強調應關注順周期以及享受政策紅利的業績增長龍頭股?？萍脊煞矫?，重點關注消費電子、計算機、新能源汽車、5G、芯片、半導體等。

基于對四季度市場先抑后揚的判斷，愛建證券認為，四季度前期的10月份尤其要注意市場的波動。三季報披露期對于估值過高的品種是壓力，對于估值低的品種是動力，資金其中的流動必然引起波動。同時全球市場也波動加劇，這也是10月份值得謹慎的原因。不過，市場的調整不是壞事，只是風格的切換，需要把更多的精力放在經濟的回升上，更大受益經濟回升的行業和板塊將逐漸成為主角。

同時，政策密集期的相關主題驅動力強，交易機會增加。而這個時點預計將在10月底和11月初，此時業績、地緣乃至政策都趨明朗，市場安全邊際提升，時間窗口到來。從機會上看，更大受益于經濟回升的行業，周期性的行業包括有色、能源以及前期受益于疫情得到控制的影視傳媒、航空機場等，科技類的板塊長期受益于我國經濟結構的轉型，同時，四季度的政策驅動力可預期性高，因此，同樣值得關注。核心的邏輯基礎依然是估值，注意避高就低。

科技主題基金可以上車了嗎?

“十四五”主題行情或為風險偏好催化劑。今年以來高端制造業盈利能力和投資增速不斷改善，直接利好機械行業。技術進步是推動經濟發展的引擎。目前科技股調整已經基本到位，5G創新周期、新能源汽車和光伏產業的技術進步，也有望對行業投資及企業利潤形成支撐。感興趣的投資者可以考慮進場科技主題基金。

對中美科技領域分歧的擔憂是科技板塊三季度以來表現不佳的重要因素，市場的悲觀預期將隨著不確定性的消散而出現修正，對于市場的沖擊將有望結束，科技板塊表現有望值得關注。

其一，三季度以來，以半導體和軍工為代表的科技板塊，無論是幅度還是時間周期，調整已經較為充分;

其二，近期地產端放緩信號初現，流動性預期邊際改善的跡象增多;

其三，我們認為，科技將是十四五規劃的重點方向之一，未來1-2個季度對科技而言政策面也是有利因素;

其四，四季度進入三季報發布的時間窗口，也對成長股整體有利。

所以，倉位不高的基民可以考慮逢低布局一下科技的四季度行情。

未來這兩類科技相關基金都有上漲的潛質：

第一類是科技類指數基金，由于自帶成分股更新的新陳代謝機制，只要編制方法得當，長期來看一定會留下最優秀的那批公司，讓指數不斷創新高。

比如，創板50指數，它就是中國的納斯達克，代表著中國科技創新的未來，而科創50的編制方法是選取科創板當中最具備代表性的上市公司，長遠來看，非常有投資前景。目前科創50ETF也已上市，后續還將推出場外聯接基金。

第二類是主動管理的科技主題基金。成分股競爭，基金經理也在競爭，有了時間的考驗，自然會產生優秀的主動基“男神”。

酒越釀越香，好的基金持有時間越長越“暖”。想要實現財富自由，走向人生巔峰。不僅要有一雙慧眼，也要給它時間慢慢成長哦。

總結來看，半導體經過去年下半年和一季度的演繹，整體估值已經很高，之前的漲幅已經透支了未來一兩年的業績，還是預期很滿的業績。在當前流動性預期不會那么寬松的情況下，估值提升空間有限;很多公司業績的確定性大打折扣。雖然國產替代是必然趨勢，但是進程會很曲折，所以股價在當前位置必然會大幅波動。

如果風險承受能力不高，并且擔心外圍風險，還是不要持有純粹的半導體基金，可以選擇更為均衡的科技主題基金，或者全市場均衡型基金。如果堅信國內半導體產業的發展，愿意為國堅守，請關閉賬戶，忽略買過這只基金，長期持有，或者通過定投方式參與。

其實，選擇優秀的主動基金，將資金拉長到1-2年時間進行定投，就是投資的關鍵所在。科技基金最重要的就是賽道要押對，其次最好具有較好的風控能力，個股選擇沒有醫藥基金那么重要。當然，對于這種波動極大的行業，一定要采用止損等交易策略，光靠基金經理可不行。

標簽： 創業板