全球熱消息：2012年至2022年，產(chǎn)量從467萬噸增至1209.7萬噸——聚酯瓶片高景氣仍將延續(xù)？

一份份被送進(jìn)千家萬戶的外賣，一瓶瓶酸甜可口的飲料……這些與消費(fèi)者生活息息相關(guān)的產(chǎn)品，都與聚酯行業(yè)密切相關(guān)。

因?yàn)椋赓u盒子、飲料瓶子，都是用瓶級(jí)聚酯切片（以下簡(jiǎn)稱“聚酯瓶片”）這種原材料制成的。

我國聚酯瓶片行業(yè)這兩年的發(fā)展，就像外賣業(yè)務(wù)一樣火熱。

(資料圖片僅供參考)

幾家主營(yíng)業(yè)務(wù)為聚酯瓶片的上市公司日前披露了2022年業(yè)績(jī)預(yù)告。從數(shù)據(jù)看，雖然同屬于聚酯“大家族”，但是不同于滌綸長(zhǎng)絲上市公司業(yè)績(jī)的普遍下滑，聚酯瓶片上市公司的業(yè)績(jī)一片大好，凈利潤(rùn)大幅增長(zhǎng)。

不止業(yè)績(jī)漂亮，龍頭企業(yè)的投資和擴(kuò)產(chǎn)也在積極推進(jìn)。江蘇三房巷聚材股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“三房巷”）近期宣布，將投資建設(shè)兩個(gè)新項(xiàng)目。

種種跡象顯示，我國聚酯瓶片行業(yè)正在擁抱蓬勃向上的春天。

業(yè)績(jī)大增內(nèi)外銷都亮眼

聚酯瓶片2022年的行情成為整個(gè)聚酯市場(chǎng)的運(yùn)行亮點(diǎn)，這在上市公司的業(yè)績(jī)中有明顯體現(xiàn)。

華潤(rùn)化學(xué)材料科技股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“華潤(rùn)材料”）業(yè)績(jī)預(yù)告顯示，2022年公司預(yù)計(jì)實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)8億元-8.5億元，同比增長(zhǎng)65.89%-76.26%。

華潤(rùn)材料表示，報(bào)告期內(nèi)，聚酯瓶片行業(yè)需求保持增長(zhǎng)，面對(duì)原材料漲價(jià)等不利因素，公司堅(jiān)持“產(chǎn)供銷”聯(lián)動(dòng)，保持了較好的盈利水平。

2022年3月順利上市的萬凱新材料股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“萬凱新材”），業(yè)績(jī)更是翻倍增長(zhǎng)。2022年，該公司預(yù)計(jì)實(shí)現(xiàn)歸屬凈利潤(rùn)9.2億元-10.4億元，同比增長(zhǎng)108.19%-135.35%。

三房巷2022年前三季度的業(yè)績(jī)亮眼，實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入165.5億元，同比增長(zhǎng)19.34%；歸屬凈利潤(rùn)為7.61億元，同比增長(zhǎng)76.85%。預(yù)計(jì)其全年業(yè)績(jī)?nèi)詴?huì)保持這種增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。

“雖然聚酯瓶片行情2022年下半年疲軟下行，但是全年看仍然是利潤(rùn)飆升。”中纖網(wǎng)聚酯瓶片行業(yè)分析師曹文婷介紹，“1-12月，聚酯水瓶片華東內(nèi)盤均價(jià)為8164元/噸，較2021年均價(jià)上漲1352元/噸，其中，價(jià)格相對(duì)高點(diǎn)為6月上旬的6950元/噸，相對(duì)低點(diǎn)為11月初的6850元/噸。”

值得注意的是，我國聚酯瓶片這些年的出口表現(xiàn)一直很亮眼，即便是在聚酯市場(chǎng)整體行情壓力重重的2022年，其出口表現(xiàn)也不俗。

根據(jù)中國海關(guān)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，2021年我國聚酯瓶片出口量同比增長(zhǎng)36%；2022年的出口量同比增長(zhǎng)35.68%，達(dá)到431.43萬噸。

曹文婷介紹，2022年1-12月，我國聚酯瓶片出口現(xiàn)貨均價(jià)為1115美元/噸，較2021年同期均價(jià)上漲129美元/噸。其中，出口價(jià)格的相對(duì)高點(diǎn)為6月上旬的1320美元/噸，相對(duì)低點(diǎn)為11月初的910美元/噸。

中纖網(wǎng)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，在我國聚酯瓶片2022年的總產(chǎn)量中，出口量占比約為31%。

中國化學(xué)纖維工業(yè)協(xié)會(huì)非纖用聚酯分會(huì)秘書長(zhǎng)張凌清介紹：“自2012年以來，伴隨我國聚酯瓶片產(chǎn)能不斷擴(kuò)張，聚酯瓶片出口增速也逐年提升。2020年，受全球疫情、海運(yùn)費(fèi)暴漲等因素影響，我國聚酯瓶片的出口量一度出現(xiàn)階段性下滑，但是2022年的出口量較2021年大幅增長(zhǎng)。原因在于，從2021年四季度起，部分海外裝置出現(xiàn)意外停車或檢修，且短時(shí)間內(nèi)無法恢復(fù)正常。2022年全球能源緊張，天然氣價(jià)格持續(xù)攀升，海外裝置的開工積極性不高，導(dǎo)致海外聚酯瓶片供應(yīng)存在較大缺口。同時(shí)，海外市場(chǎng)需求逐漸恢復(fù)。加之我國聚酯瓶片性價(jià)比較高、全球海運(yùn)費(fèi)下降，受多重利好因素支撐，2022年我國聚酯瓶片出口量創(chuàng)下歷史新高。”

“國外市場(chǎng)的需求在穩(wěn)步增長(zhǎng)。三房巷是我國聚酯瓶片行業(yè)出口龍頭企業(yè)，在國外有穩(wěn)定的優(yōu)質(zhì)客戶群。公司約有40%的聚酯瓶片用于出口，約占全國聚酯瓶片年出口總量的30%。接下來，公司將繼續(xù)加強(qiáng)海外市場(chǎng)客戶拓展。比如，隨著南美、非洲等新興市場(chǎng)對(duì)聚酯瓶片的需求持續(xù)增加，公司將重點(diǎn)拓展這些新興市場(chǎng)的客戶。”三房巷董秘俞紅霞表示。

景氣向好龍頭紛紛擴(kuò)產(chǎn)

在滌綸纖維之外，主要的聚酯產(chǎn)品還包括聚酯瓶片、聚酯薄膜等。

目前全球聚酯瓶片的總產(chǎn)能約為3300萬噸。我國是全球最大的聚酯瓶片生產(chǎn)國，我國聚酯瓶片總產(chǎn)能在全球的占比約為33%。其中，逸盛石化、萬凱新材、三房巷和華潤(rùn)材料4家頭部企業(yè)的聚酯瓶片總產(chǎn)能，占我國聚酯瓶片總產(chǎn)能的比例超過80%。

中纖網(wǎng)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，2012-2021年，我國聚酯瓶片的產(chǎn)量由467萬噸快速增長(zhǎng)至1020萬噸，復(fù)合增速為9.07%；2022年的產(chǎn)量進(jìn)一步增至1209.7萬噸。

連續(xù)多年，我國聚酯瓶片的產(chǎn)量增速都高于產(chǎn)能增速，行業(yè)有效產(chǎn)能利用率始終都保持在80%以上的較高水平。

萬凱新材董秘高強(qiáng)介紹：“從全球范圍看，近幾年聚酯瓶片的主要產(chǎn)能增量在我國，國外的產(chǎn)能增加有限，我國聚酯瓶片供應(yīng)在全球的占比不斷擴(kuò)大。”

由于行業(yè)發(fā)展持續(xù)向好，多家龍頭企業(yè)這幾年紛紛擴(kuò)張規(guī)模。

逸盛石化下屬海南逸盛石化有限公司年產(chǎn)50萬噸聚酯瓶片項(xiàng)目于2020年全面建成投產(chǎn)。

華潤(rùn)材料募投項(xiàng)目珠海三期年產(chǎn)50萬噸聚酯瓶片項(xiàng)目2021年5月投產(chǎn)；珠海華潤(rùn)10萬噸/年P(guān)ETG特種聚酯工程一期年產(chǎn)5萬噸項(xiàng)目2022年1月投產(chǎn)。

萬凱新材募投項(xiàng)目之一“年產(chǎn)120萬噸食品級(jí)聚酯高分子新材料項(xiàng)目（二期）”2022年1月投產(chǎn)；重慶萬凱三期項(xiàng)目（60萬噸/年）預(yù)計(jì)今年上半年投產(chǎn)。

目前，逸盛石化、萬凱新材、三房巷、華潤(rùn)材料的聚酯瓶片年產(chǎn)能分別為270萬噸、240萬噸、230萬噸、210萬噸。此外，江陰澄高包裝材料有限公司的年產(chǎn)能為120萬噸。

三房巷日前公告稱，將發(fā)行25億元可轉(zhuǎn)換公司債券，初始轉(zhuǎn)股價(jià)格為3.17元/股。募集資金將投資江陰興佳新材料有限公司年產(chǎn)150萬噸綠色包裝新材料項(xiàng)目和江蘇興業(yè)塑化有限公司年產(chǎn)150萬噸綠色多功能瓶片項(xiàng)目。其中，江陰興佳公司項(xiàng)目投資17.91億元，主要生產(chǎn)裝置包括兩套75萬噸/年的聚酯生產(chǎn)線，以及4套37.5萬噸/年的固相增粘生產(chǎn)線。 興業(yè)塑化公司項(xiàng)目投資20.72億元，主要生產(chǎn)裝置與江陰興佳項(xiàng)目相同。

曾經(jīng)，三房巷也是紡織印染行業(yè)的領(lǐng)軍者之一，但目前已完全退出了這一領(lǐng)域。“進(jìn)一步聚焦聚酯新材料業(yè)務(wù)”，這是三房巷現(xiàn)階段非常明確的發(fā)展思路。

三房巷已開發(fā)出9種聚酯瓶片產(chǎn)品，且多種產(chǎn)品已獲得可口可樂技術(shù)認(rèn)證。可口可樂、百事可樂、康師傅、農(nóng)夫山泉、娃哈哈等一批國內(nèi)外知名食品和飲料企業(yè)都是其下游用戶。

此次建設(shè)新項(xiàng)目，是三房巷立足現(xiàn)有產(chǎn)業(yè)優(yōu)勢(shì)，進(jìn)一步鞏固其在聚酯瓶片行業(yè)地位的重要舉措。“目前，公司可轉(zhuǎn)債募投項(xiàng)目正在加快建設(shè)，興佳公司年產(chǎn)150萬噸項(xiàng)目預(yù)計(jì)今年年底前投產(chǎn)。”俞紅霞說。

需求“多點(diǎn)開花”仍有潛力

用聚酯瓶片制成的包裝材料，在全球市場(chǎng)的應(yīng)用范圍非常廣泛，包括飲用水瓶、碳酸飲料瓶、熱灌裝飲料瓶、食用油瓶等。

受益于多個(gè)領(lǐng)域需求的快速增長(zhǎng)，連續(xù)多年，我國聚酯瓶片的需求量穩(wěn)步增長(zhǎng)。

2014年其總需求量為583萬噸，2021年的總需求量增至1097萬噸，年復(fù)合增長(zhǎng)率為 9.45%。2022年的需求量進(jìn)一步增長(zhǎng)。

軟飲料瓶始終是聚酯瓶片當(dāng)之無愧的應(yīng)用大戶。

曹文婷介紹，在國內(nèi)聚酯瓶片的總用量中，軟飲料瓶領(lǐng)域的應(yīng)用占比約為63%，位列第一；片材領(lǐng)域的應(yīng)用占比約為31%，油脂領(lǐng)域的應(yīng)用占比約為6%。

軟飲料瓶的總用量又可以細(xì)分為很多品類。具體來看，包裝水領(lǐng)域的需求占比居首位，約為36%；果汁、茶飲料、乳飲料、碳酸飲料領(lǐng)域的需求占比分別約為11%、16%、11%和14%；其他功能性飲料領(lǐng)域的應(yīng)用占比約為12%，包括咖啡、能量飲料、涼茶等。

國際市場(chǎng)調(diào)研機(jī)構(gòu)——聯(lián)合市場(chǎng)研究（Allied Market Research）預(yù)計(jì)，2019年-2026年，全球飲料包裝市場(chǎng)規(guī)模預(yù)計(jì)將保持5.6%的年復(fù)合增長(zhǎng)率。

記者在采訪中了解到，相較于玻璃、紙等傳統(tǒng)飲料包裝材料，聚酯包裝材料具有容量大、輕便、便攜、堅(jiān)固、可冷藏、外觀透明美觀、可回收等一系列優(yōu)勢(shì)。聚酯瓶片已成為全球軟飲料包裝的主要材料。

片材領(lǐng)域這幾年的需求火熱，成為新增長(zhǎng)點(diǎn)。

這主要是因?yàn)椋赓u業(yè)務(wù)快速發(fā)展，聚酯瓶片在外賣餐盒、生鮮盒等片材領(lǐng)域的需求逐年大幅增加，同時(shí)在日化包裝領(lǐng)域的需求增長(zhǎng)也很快。

從全球市場(chǎng)看，聚酯瓶片需求也保持著快速增長(zhǎng)。

一份研究報(bào)告顯示，2014年-2020年，全球聚酯瓶片的需求量從1934萬噸增長(zhǎng)至2876萬噸，年復(fù)合增長(zhǎng)率為6.84%，總體高于同期全球聚酯瓶片產(chǎn)量的增長(zhǎng)率。而且，2015年至今，全球聚酯瓶片需求呈現(xiàn)出加速增長(zhǎng)趨勢(shì)，顯示出其作為一種新型環(huán)保包裝材料所具有的良好應(yīng)用潛力。

“聚酯瓶片可以在較長(zhǎng)時(shí)間內(nèi)保持食品、飲料的內(nèi)在品質(zhì)，且回收價(jià)值高，是全世界回收率最高的塑料包裝材料之一，具有突出的環(huán)境友好性。同時(shí)，隨著聚酯技術(shù)的不斷發(fā)展，催生了很多新興應(yīng)用，比如已經(jīng)延伸到片材、膜材、工程塑料等領(lǐng)域，發(fā)展勢(shì)頭良好。”華潤(rùn)材料董秘田美圓說。

“應(yīng)用領(lǐng)域還在不斷打開。比如，公司應(yīng)用在光伏背板基材領(lǐng)域的產(chǎn)品2022年銷量增長(zhǎng)非常快；在一些新興片材中的應(yīng)用也快速增長(zhǎng)，比如超市里的生鮮包裝盒、一次性防疫面罩、鮮榨果汁包裝盒等。所以，我們對(duì)于聚酯瓶片的應(yīng)用需求增長(zhǎng)非常樂觀。”高強(qiáng)說。

“隨著生產(chǎn)技術(shù)不斷突破、生產(chǎn)工藝不斷創(chuàng)新和完善，產(chǎn)品用途會(huì)更廣闊，在飲料、乳制品、食用油、調(diào)味品等民生行業(yè)的需求量保持穩(wěn)定增長(zhǎng)，在酒類、日化、電子產(chǎn)品等新興應(yīng)用領(lǐng)域的占有率穩(wěn)步提升。”俞紅霞說，“未來，我國聚酯瓶片的需求，將會(huì)呈現(xiàn)出‘成熟應(yīng)用領(lǐng)域穩(wěn)定增長(zhǎng)、新興應(yīng)用領(lǐng)域快速崛起并扮演重要角色’的新格局。”

標(biāo)簽：