雙方契合度較高 微眾信科要“賣(mài)身”金融壹賬通

此前，因?qū)嵖厝松嫦?span id="rdp5hl5" class="keyword">犯罪而終止IPO審核的微眾信科，近日又傳來(lái)了可能被金融壹賬通(OCFT)收購(gòu)的消息。

8月25日，金融壹賬通發(fā)布公告稱(chēng)，已簽署諒解備忘錄，有意向收購(gòu)深圳市微眾信用科技股份有限公司不少于50%的股權(quán)。具體估值、擬出售股權(quán)比例等，將在最終協(xié)議中規(guī)定。

如果這筆交易達(dá)成，金融壹賬通將從微眾信科哪些股東手中收購(gòu)股份引發(fā)市場(chǎng)關(guān)注。對(duì)此，金融壹賬通一位人士8月30日接受采訪(fǎng)時(shí)對(duì)《華夏時(shí)報(bào)》記者表示，購(gòu)交易尚存不確定性，若有進(jìn)一步信息將遵循美股披露要求及時(shí)公布。隨后，微眾信科一位人士也對(duì)本報(bào)記者表示，目前交易的具體內(nèi)容正在協(xié)商當(dāng)中，具體事項(xiàng)以壹賬通披露信息為準(zhǔn)

IPO不成轉(zhuǎn)而尋求收購(gòu)

微眾信科的前身微眾稅銀設(shè)立于2014年9月29日，總部位于深圳。微眾信科是一家信用科技服務(wù)商，主要提供征信科技、風(fēng)險(xiǎn)決策、信用科技一體化等產(chǎn)品和服務(wù)。

官網(wǎng)顯示，截至2019年年底，微眾信科共完成四輪戰(zhàn)略融資，投后估值25億元。股東包括螞蟻集團(tuán)、海淀三鑫(海淀國(guó)資委及三峽集團(tuán)下屬基金)、興業(yè)銀行、海通證劵、信達(dá)漢石、華林證券、中信金石、IDG資本等。

幾輪融資完成后，微眾信科啟動(dòng)了上市進(jìn)程。2020年6月22日，上交所受理微眾信科于科創(chuàng)板上市的申請(qǐng)，而這一上市計(jì)劃最終因?qū)嵖厝松嫦?span id="ljtpjnr" class="keyword">犯罪而流產(chǎn)。

上交所官網(wǎng)披露，2021年2月1日，微眾信科因發(fā)行人及其控股股東、實(shí)際控制人涉嫌貪污、賄賂、侵占財(cái)產(chǎn)、挪用財(cái)產(chǎn)或者破壞社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)秩序的犯罪，或者涉嫌欺詐發(fā)行、重大信息披露違法或其他涉及國(guó)家安全、公共安全、生態(tài)安全、生產(chǎn)安全、公眾健康等領(lǐng)域的重大違法行為，被立案調(diào)查或者被司法機(jī)關(guān)立案?jìng)刹椋形唇Y(jié)案。因而上交所中止了微眾信科發(fā)行上市審核。

2021年4月15日，微眾信科撤回了上市申請(qǐng)，上交所也終止對(duì)微眾信科上市的審核。

招股書(shū)顯示，微眾信科實(shí)際控制人為孫淏添，孫淏添通過(guò)深圳市中潤(rùn)四方信息技術(shù)有限公司、共青城微眾稅銀一號(hào)投資管理合伙企業(yè)(有限合伙)、共青城國(guó)駿投資管理合伙企業(yè)(有限合伙)合計(jì)控制微眾信科41.59%的表決權(quán)。

孫淏添生于1970年，畢業(yè)于北京對(duì)外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易管理干部學(xué)院國(guó)際貿(mào)易專(zhuān)業(yè)，大專(zhuān)學(xué)歷。自2018年7月起于微眾信科任職。此前，孫淏添曾就職于深圳市華實(shí)信達(dá)科技發(fā)展有限公司，北京中潤(rùn)基業(yè)科技發(fā)展有限公司、深圳市中潤(rùn)基業(yè)科技發(fā)展有限公司等。

孫淏添也是微眾信科控股股東中潤(rùn)四方的法人代表。據(jù)招股書(shū)披露，中潤(rùn)四方直接持有微眾信科32.04%的股權(quán)，而孫淏添持有中潤(rùn)四方35.14%股權(quán)。

微眾信科的二股東為螞蟻集團(tuán)全資子公司上海云鑫創(chuàng)業(yè)投資有限公司，持有微眾信科25.9%股權(quán)，稅銀一號(hào)、共青城兆固投資管理合伙企業(yè)(有限合伙)分別持股7.73%和6.16%。

（圖片來(lái)自微眾信科招股書(shū)）

招股書(shū)顯示，微眾信科前十大股東如下：

如果金融壹賬通的收購(gòu)協(xié)議達(dá)成，其所收購(gòu)的股份將從微眾信科哪位股東手里轉(zhuǎn)讓而出呢?無(wú)論是與孫淏添有關(guān)的中潤(rùn)四方、稅銀一號(hào)、共青城國(guó)駿，還是螞蟻旗下的云鑫創(chuàng)投，一旦轉(zhuǎn)出股權(quán)，都將備受關(guān)注。

而對(duì)于科創(chuàng)板上市不成的微眾信科來(lái)說(shuō)，如能成功被美股上市公司金融壹賬通收之麾下，也不失為一條出路。

雙方契合度較高

微眾信科于2015年獲得企業(yè)征信備案，2018年成為國(guó)家發(fā)改委首批綜合信用服務(wù)機(jī)構(gòu)試點(diǎn)單位，2019年成為國(guó)家公共信用信息中心首批信用修復(fù)服務(wù)機(jī)構(gòu)。

金融壹賬通為中國(guó)平安集團(tuán)的聯(lián)營(yíng)公司，是面向金融機(jī)構(gòu)的商業(yè)科技云服務(wù)平臺(tái)，與微眾信科的征信業(yè)務(wù)能夠形成協(xié)同作用。

2017年-2019年，微眾信科主營(yíng)業(yè)務(wù)收入分別為3223.12萬(wàn)元、6935.34萬(wàn)元、1.54億元，保持高速增長(zhǎng)。

微眾信科的主要客戶(hù)包括6大國(guó)有銀行、11家股份制商業(yè)銀行、14家民營(yíng)銀行和超過(guò)90家城商行及農(nóng)商行等金融機(jī)構(gòu)。截至2020年一季度末，基于微眾信科的信用科技產(chǎn)品與服 務(wù)，其客戶(hù)為企業(yè)推出了172個(gè)信貸產(chǎn)品，其中152個(gè)產(chǎn)品應(yīng)用于純信用貸款服務(wù)場(chǎng)景。自2017年初至2020年一季度末，微眾信科累計(jì)為458.58萬(wàn)戶(hù)中小微企業(yè)生成了1097.43萬(wàn)份征信報(bào)告。

但是，在“銀稅直連”政策之下，微眾信科的業(yè)務(wù)發(fā)展也面臨一定壓力。

2020年1-9月，微眾信科實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)3668.49萬(wàn)元，同比上漲4.84%，主營(yíng)業(yè)務(wù)收入為1.15億元，同比增長(zhǎng)4.12%，較上一年同期增速同比有所下降。微眾信科也表示，無(wú)法保證未來(lái)收入可以繼續(xù)保持高速增長(zhǎng)。

涉稅數(shù)據(jù)對(duì)中小微企業(yè)進(jìn)行信用評(píng)價(jià)的重要依據(jù)，微眾信科曾作為9省市“銀稅互動(dòng)”平臺(tái)的參與方和運(yùn)維方，為銀行直接提供基于涉稅數(shù)據(jù)的信用評(píng)價(jià)服務(wù)。而隨著要求銀稅數(shù)據(jù)直連政策的出臺(tái)，微眾信科不再通過(guò)“銀稅互動(dòng)”平臺(tái)為客戶(hù)提供征信科技服務(wù)，也失去便捷性優(yōu)勢(shì)及涉稅數(shù)據(jù)采集的優(yōu)勢(shì)。

微眾信科的業(yè)務(wù)受宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)、銀行監(jiān)管政策影響較大。微眾信科主營(yíng)業(yè)務(wù)收入主要來(lái)自于核心產(chǎn)品征信科技服務(wù)，產(chǎn)品結(jié)構(gòu)比較單一，存在營(yíng)業(yè)收入主要集中于單一業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)。記者 傅碧霄 北京報(bào)道

標(biāo)簽： 微眾信科 金融壹賬通 興業(yè)銀行 海通證劵