受向實體經濟讓利、LPR多次下調、貸款收益率下降等多方面影響，上半年多家銀行凈息差同比下降。

8月30日，中國銀行公布了2021年度上半年經營業(yè)績。截止6月末，中國銀行實現(xiàn)凈利潤1128.13億元，同比增11.79%;資產總額達26.32萬億元，較上年末增長7.85%。而該行凈息差為1.76%，同比下降9個基點。

面對如此情況，中國銀行在控制存款成本、加大中長期貸款投放力度的同時，發(fā)力財富金融業(yè)務，提升中間業(yè)務收入，提高非息收入占比。

半年報顯示，中國銀行上半年手續(xù)費收入同比呈雙位數(shù)增長。財富金融業(yè)務同比增長25%，增速位列四大行之首。

凈息差面臨下行壓力

息差主要由存款利率和貸款利率兩個因素決定。目前而言，市場存款利率基本平穩(wěn)，中國銀行本身的負債管理也沒有太大變化。

對于凈息差收窄的原因，中國銀行副行長王緯解釋道，主要是受去年LPR利率下降，以及貸款陸續(xù)到期重定價等因素的影響。今年以來，中國銀行貸款收益率較去年有所下降，拉低了凈息差。

同時，王緯提出，下一階段，預計凈息差仍然面臨一定的下行壓力。

為了緩解資產收益率下行對凈息差的影響，中國銀行將擴大低成本資金來源，將存款成本控制在合理水平。同時適當加大中長期貸款投放力度。上半年，該行境內人民幣的中長期貸款占比較上年同期提升了1.77%。

中國銀行行長劉金則表示，這個問題是對中國銀行的表揚。簡單而言，造成凈息差下降的原因是中國銀行支持實體經濟減費讓利方面做得較好。

劉金指出，接下來，中國銀行會在存款的量價雙優(yōu)、負債的精細化管理上繼續(xù)做得更好，從長遠來看，經濟的基本面也會越來越好。貸款的收益水平也會逐步的有所回升。

雖然該行凈息差有所收窄，但上半年中國銀行手續(xù)費凈收入大漲。截至2021年6月末，該行實現(xiàn)手續(xù)費凈收入468億元，同比增11.93%，占集團營收比重為15.46%，同比提升了0.88個百分點。

王緯表示，主要拉動手續(xù)費增長的因素是境內基金的代銷、理財業(yè)務、互聯(lián)網支付，托管業(yè)務收入，同時，境外代客買賣，股票傭金收入增長較好。

此外，劉金提到，手續(xù)費收入同比增長11.93%，表現(xiàn)不錯。而鑒于中國銀行在零售業(yè)務轉型的力度在不斷加大，對公業(yè)務的中間業(yè)務產品不斷豐富，劉金認為，中國銀行下半年手續(xù)費收入的表現(xiàn)會更好，特別是在零售轉型方面。

舉例來看，7月15日，中國銀行正式對外發(fā)布手機銀行APP7.0版。上半年，該行手機銀行投資理財客戶數(shù)同比增長10.81%。

在資產質量方面，上半年，中國銀行不良余額、不良率實現(xiàn)了“雙降”。其中，不良余額為2003億元，較上年末減少了65億元，不良率是1.3%，較上年末下降0.16個百分點。關注類貸款余額，逾期貸款余額都較上年末有所下降。

中國銀行風險總監(jiān)劉堅東表示，根據目前初步掌握的情況，延期還本付息貸款的整體資產質量比較穩(wěn)定，風險整體可控。按最新預測，2021年延期還本付息客戶可能形成的不良貸款金額，對于整個普惠小微貸款的整體不良率的影響在承受范圍之內。

財富金融業(yè)務收入增速跑贏同業(yè)

近年來，中國銀行加快打造以財富金融為主體，跨境金融和消費金融為特色的零售強行，并取得成效。

從效益上看，該行上半年財富金融業(yè)務同比增長25%，增速位列四大行之首。客戶端的收益率、偏股類基金、重點直營產品組合近一年的收益率達到38.8%，大幅跑贏業(yè)績基準。

從規(guī)模上看，中國銀行個人客戶金融資產突破11萬億元，其中私人銀行客戶金融資產突破2萬億元。境內個人客戶金融資產的增速排名四大行第一，中高端客戶的數(shù)量和金融資產規(guī)模的增速均達到近三年同期的最高水平。

此外，中國銀行金融資產結構優(yōu)化，是四大行中唯一實現(xiàn)投資類金融資產正增長，投資類資產占比比上年末提升0.7個百分點。客戶結構優(yōu)化，理財及以上客戶增速高于基礎客戶5個百分點。

據麥肯錫統(tǒng)計，目前我國已成為全球第二大財富管理市場，個人金融資產由2015年的117萬億元增長至2020年的205萬億元，五年復合增速達到12%，遠高于同期全球4%的復合增速。

隨著居民可支配收入持續(xù)增加，客戶對金融資產的資產配置需求日益旺盛。

中國銀行副行長鄭國雨表示，中國銀行個人金融業(yè)務將持續(xù)推進數(shù)字化、輕型化和專業(yè)化轉型。財富金融業(yè)務將從賣方思維轉向買方思維。產品也將從單一化轉向產品組合，突出配置。中國銀行還將從行政管理轉向專業(yè)賦能，突出市場化。

同時，鄭國雨表示，該行將從線下營銷轉向線上經營，通過手機銀行場景融入、渠道建設、智能營銷、智薈權益、智能風控等，以數(shù)字化賦能綜合服務能力的提升。從商行驅動轉向集團驅動，依托中銀國際融入投行生態(tài)圈，為高凈值客戶提供更專業(yè)、更綜合的金融服務。記者 馮櫻子 北京報道

標簽： 中國銀行 凈息差承壓 凈息差 貸款收益率